Criptoativos – Análise Semanal [12 – 19 Agosto]

Este relatório apresenta dados sobre as mudanças no mercado de criptomoedas em 2018. Foi dada ênfase especial a uma análise das mudanças ocorridas durante agosto de 2018, inclusive no período passado (12 a 19 de agosto de 2018).

1. Criptomoedas em geral e análise do mercado de ativos digitais. Tendências de mercado
1.1 Criptomoedas em geral e análise do mercado de ativos digitais
Tabela 1.1. Tendências na capitalização do mercado de criptomoedas e principais criptomoedas de 1º de maio de 2018 a 19 de agosto de 2018*

A capitalização de mercado da criptomoeda permaneceu praticamente a mesma durante o período analisado (12 a 19 de agosto de 2018) e a partir das 03:00 UTC foi de US $ 212,6 bilhões (ver Tabela 1.1). Ao mesmo tempo, a dominância de bitcoins aumentou para 52%. A dominância de mercado das quatro e oito maiores criptoativos a partir das 03:00 UTC em 19 de agosto de 2018 foi de 76,7% e 83,6%, respectivamente (ver Tabela 1.1).

A queda na capitalização de mercado de criptomoeda em comparação com o início do mês foi de cerca de US $ 65 bilhões, incluindo uma queda na capitalização de bitcoin em US $ 23 bilhões e capitalização de altcoin em US $ 42 bilhões.

Na semana passada, a capitalização de mercado dos criptoativos caiu abaixo do limite de US $ 200 bilhões pela primeira vez este ano, atingindo o nível de novembro de 2017. Durante o período de 12 a 19 de agosto de 2018, a capitalização de mercado dos criptoativos flutuou de US $ 189,8 bilhões para US $ 225 bilhões (max) (Fig. 1a), ou seja, dentro de um intervalo de US $ 35 bilhões. Por sua vez, a capitalização do bitcoin oscilou de US $ 103,2 bilhões (min) para US $ 113,7 bilhões (max), ou seja, dentro de um intervalo de US $ 10,5 bilhões.

Figura 1a Capitalização de mercado de criptomoedas desde 12 de agosto de 2018

A Figura 1b mostra a capitalização do bitcoin (linha vermelha) sobreposta à capitalização de mercado da criptomoeda (linha azul). As linhas são praticamente idênticas, mas o crescimento mais intenso do bitcoin pode ser visto em comparação com a capitalização geral do mercado. Como resultado, durante a semana passada, a dominância do bitcoin aumentou 1,1%, de 50,9% para 52% (ver Tabela 1.1).

Figura 1b. Capitalização do mercado de criptoativos (azul) e bitcoin (vermelho) desde 12 de agosto de 2018

Uma clara tendência de queda pode ser vista nos dias 13 e 14 de agosto. O que poderia estar causando essa queda na capitalização? Tudo o que pode ser dito com certeza é que depois de 14 de agosto a maioria das notícias foram positivas (ver Tabelas 1.3, 1.4).

A alta e a queda dos preços de criptomoedas nos últimos sete dias (12 a 19 de agosto de 2018)

Os líderes da semana passada entre as 500 maiores criptomoedas por capitalização, que mostraram uma apreciação de mais de 50%, foram os projetos TaTaTu (+ 252,13%), Ternio (+ 98,39%), Aston (+ 76,31%), Cortex (+73,53 %) e All Sports (+ 64,24%). O crescimento de Ontology (+ 44,67%), Nano (+ 38,28%), VeChain (+ 35,76%) também devem ser observado.

Durante o período de 12 a 19 de agosto de 2018, a variação dos preços das criptomoedas no top 500 variou de -50% (Paypex) a + 252,1% (TaTaTu). O líder de crescimento durante esta semana foi o projeto TaTaTu, que concluiu sua venda de ICO e token no final de junho com uma quantidade considerável de fundos arrecadados (US $ 575 milhões). Na semana passada, seu preço subiu mais de 250%. Dois grandes saltos no preço foram vistos em 16 e 18 de agosto. No entanto, nenhuma notícia notável ocorreu nesses dias. No final, a capitalização do projeto aumentou de US $ 20 milhões para US $ 71 milhões (em 20 de agosto de 2018). Esse crescimento pode ser explicado pela manipulação dos principais players do mercado e pelo desenvolvimento gradual do projeto. As informações foram publicadas em 19 de agosto sobre a maior oferta de criptomoeds do projeto TaTaTu: US $ 50 milhões para seus usuários (The Biggest Crypto Giveaway: US $ 50 milhões para usuários que participam).

Por outro lado, o preço Paypex mostrou o pior resultado, caindo 50% na semana, apesar do salto triplo no preço em 15 de agosto. Essa volatilidade intensa pode ser devido ao volume de negociação relativamente pequeno da moeda, que oscila de US $ 30.000. – 50.000 por dia.

Apenas 147 criptomoedas e ativos digitais dos 500 principais apresentaram crescimento, incluindo 29 dos 100 principais (não incluindo Tether e TrueUSD).

Na semana passada, o número de criptomoedas com uma capitalização de mais de US $ 1 bilhão caiu de 16 para 15, com o preço de todas diminuindo, exceto XRP (+ 7,8%), Monero (+ 2,26%), Bitcoin (+ 1,11% ), Stellar (+ 0,29%), EOS (+ 0,1%) e Tether (cujo preço está atrelado ao dólar norte-americano).

As moedas e os tokens do top 100 que demonstraram o maior crescimento de preço são dados na Fig. 2.

Maiores ganhadores e perdedores ao longo da semana (12 a 19 de agosto de 2018)

Os preços de alguns criptoativos podem flutuar de -50% a + 50% ao longo de um único dia. Portanto, ao analisar as tendências de preço da criptomoeda, é aconselhável usar seus valores médios diários em várias criptoexchanges.

Abaixo, consideramos as 10 criptomoedas que demonstraram a mudança mais significativa no preço durante a semana passada (Fig. 2–3). A este respeito, apenas as moedas e tokens incluídas no top 100 por capitalização de mercado foram consideradas.

Figura 2. Maior crescimento dos preços na última semana

As tabelas 1.2 e 1.3 mostram os possíveis fatores ou eventos que podem ter influenciado a flutuação nos preços de certos criptoativos. A Tabela 1.4 mostra os possíveis fatores ou eventos que podem ter influenciado o mercado de criptomoedas em geral.

Tabela 1.2. Fatores ou eventos que podem ter levado a um crescimento nos preços de critoativos na última semana

Uma queda no preço foi vista na semana passada por 353 moedas e tokens das 500 principais criptomoedas e ativos digitais por capitalização. As dez criptomoedas do top 100 que sofreram as quedas mais visíveis no preço são mostradas na Figura 3 e na Tabela 1.3.

Figura 3. Maior queda nos preços na última semana

Tabela 1.3. Fatores ou eventos que podem ter levado a uma queda nos preços de criptomoedas na última semana

A Tabela 1.4 mostra os eventos ocorridos de 13 a 19 de agosto de 2018, que tiveram impacto tanto nos preços das criptomoedas dominantes quanto no mercado em geral, com uma indicação de sua natureza e tipo de impacto.

Tabela 1.4. Principais eventos da semana com influência nos preços de criptoativos, de 13 a 19 de agosto de 2018

Para analisar a atividade de negociação em exchanges de criptomoedas, o índice ZAK-n Crypto é calculado. Os valores dos índices ZAK-4 Crypto e ZAK-8 Crypto são apresentados nas Tabelas 1.1, 1.5.a e 1.5.b. Em agosto, os volumes negociados em 24 horas (Volume 24h) para as quatro criptomoedas dominantes (Bitcoin, Ethereum, Bitcoin Cash, Ripple) se igualaram de US $ 5,5 bilhões a US $ 8,1 bilhões (Tabela 1.5.a). O valor do ZAK-4 Crypto diário variou de 2,9% a 5,2% da capitalização. O maior volume de negócios foi visto em 14 de agosto.

Tabela 1.5.a. Cálculo diário do índice de criptomoedas ZAK-4 Crypto (de 1º a 19 de agosto de 2018)

No final da semana, os volumes negociados em 24 horas (Volume 24h) para as oito criptomoedas dominantes não incluindo Tether (Bitcoin, Ethereum, Cash Bitcoin, Ripple, Litecoin, Stellar, EOS e Cardano) totalizaram US $ 6,4 bilhões (Tabela 1.5. b), ou 3,6% de sua capitalização de mercado. Os índices ZAK-4 Crypto e ZAK-8 Crypto são considerados em mais detalhes nas Tabelas 1.5.a e 1.5.b.

Tabela 1.5.b. Cálculo diário do índice de criptomoedas ZAK-8 (continuação da Tabela 1.5.)

A Tabela 1.6 fornece uma lista de eventos, cujas informações apareceram na semana passada, o que poderia impactar tanto os preços de criptomoedas específicas quanto o mercado em geral.

Tabela 1.6. Eventos que podem influenciar os preços de criptografia no futuro

1.2 Tendências do mercado
As tendências semanais de criptomoedas e mercado de ativos digitais de 31 de dezembro de 2017 a 19 de agosto de 2018 são apresentadas como gráficos (Fig. 1.1–1.5).

Tabela 1.7. Legendas e descrições dos gráficos

Figura 1.1. Capitalização total de mercado das criptomoedas

A Figura 1.1 mostra um gráfico da variação semanal do mercado de criptomoedas de 31 de dezembro de 2017 a 19 de agosto de 2018. Nesse período, a capitalização de mercado caiu de US $ 572,5 bilhões para US $ 212,3 bilhões, ou seja, 63%. Na semana passada (12 a 19 de agosto de 2018), a capitalização de mercado de criptomoedas caiu de US $ 214,6 bilhões para US $ 212,3 bilhões (em 19 de agosto de 2018, com base nos números médios diários de coinmarketcap.com).

Figura 1.2 Mudança na capitalização de mercado

O mercado é suscetível a flutuações repentinas e drásticas. Nove das treze semanas no primeiro trimestre de 2018 estavam “no vermelho”, ou seja, a capitalização caiu com base nos resultados de cada uma dessas semanas, e as flutuações semanais variaram de USD -136 bilhões a USD +250 bilhões.

Seis das treze semanas no segundo trimestre estavam “no vermelho”. O mercado cresceu com base nos resultados das outras sete semanas. Conforme observado anteriormente, houve um crescimento em abril, enquanto em maio e junho houve uma redução geral na capitalização. As flutuações semanais variaram de US $ 72 bilhões a US $ 62 bilhões.

Três das últimas sete semanas do terceiro trimestre tiveram um aumento na capitalização e quatro uma redução (com a devida consideração dos dados médios diários de coinmarketcap.com, ver Fig. 1.2). No geral, desde o início de julho, a capitalização caiu aproximadamente US $ 45 bilhões.

Figura 1.3. Número de criptomoedas e ativos digitais

Desde 31 de dezembro de 2017, o número total de criptomoedas e ativos digitais apresentados no coinmarketcap aumentou de 1.335 para 1.855. No entanto, ao calcular a capitalização de mercado das criptomoedas, apenas as moedas e os tokens sobre os quais há informações sobre negociações (volume de negociação) são levados em consideração. Na semana passada, seu número aumentou de 1.645 para 1.743, enquanto a capitalização média caiu para US $ 121,8 milhões. No total, no último mês, 230 novas moedas e tokens apareceram no coinmarketcap.com. No entanto, deve-se notar que várias outras moedas e tokns também foram excluídas da lista. Entre os tokens que foram adicionados ao coinmarketcap.com na semana passada, o Smart Application Chain, o HitChain, o TTC Protocol e o Ubex mostraram altos volumes de negociação.

Figuras 1.4 e 1.5. Previsão de capitalização de mercado total em criptomoedas

Sem dúvida, neste momento estamos experimentando um dos momentos da verdade para a indústria de criptomoedas. As opiniões estão divididas sobre se haverá mais crescimento ou queda contínua.

O co-fundador da Ethereum, Joseph Lubin, em entrevista ao canal de televisão Bloomberg, disse que o aumento de preço no final do ano passado foi uma bolha e em anos anteriores “vimos seis grandes bolhas …”, mas isso é processo normal para um ecossistema crescente que está se tornando mais forte, mesmo quando os preços caem. Lubin vê um futuro no qual a Ethereum será significativa entre centenas de outros protocolos coexistentes.

Ao mesmo tempo, na semana passada, em 13 de agosto, o preço da Ethereum caiu abaixo de US $ 300 e quase atingiu o nível de US $ 250 (ou seja, o nível de outubro-novembro de 2017). Na opinião do chefe da BitMEX, hoje a Ethereum está chegando a US $ 200. Enquanto isso, os preços dos tokens da maioria dos projetos caíram, na melhor das hipóteses, em 50% desde 2017. No pior cenário, eles estão pouco acima de zero.

Naturalmente, o preço do Ethereum depende da capitalização dos tokens emitidos em sua plataforma, portanto sua ascensão ocorreu durante o boom das ICOs.

Na opinião do presidente da startup Xaro, que ele expressou em sua conta no Twitter, “poderíamos estar no meio do evento de nível de extinção para ‘cryptoativos’… 90% + da lista @CoinMarketCap desaparecerá. Enquanto isso, o preço mais baixo do BTC significa incrível oportunidade de comprar mais #bitcoin. ”

Enquanto isso, de acordo com os dados da Blockchain.info, o número de transações na rede de bitcoins caiu para o nível do início de 2016.

Existe uma relação distinta entre o preço do bitcoin e o número de transações.

Por exemplo, o analista da CoinDesk, Omkar Godbole, acredita que o bitcoin poderá em breve estabelecer uma nova baixa para este ano.

O CEO da Coinbase, Brian Armstrong, em entrevista à Bloomberg, expressou a opinião de que a aceitação em massa do bitcoin levará tempo. Ele avalia muito o potencial dos países que estão passando por uma crise econômica para usar criptomoedas, e acredita que em 3 a 5 anos as pessoas verão o bitcoin  e outras criptomoedas como uma alternativa real.

O principal exemplo do uso de criptomoedas na Venezuela pode ser visto como uma confirmação de suas palavras. O presidente do país, Maduro, planeja vincular preços e salários à criptomoeda nacional, El Petro.

A indústria de criptografia está se desenvolvendo. O tempo de vida de alguns projetos é muito curto e eles são substituídos por novos projetos, mas os projetos mais fortes permanecem e crescem e se desenvolvem a cada novo turno.

Em 13 de agosto, a Square publicou no Twitter que o aplicativo Bitcoin Cash App está disponível nos 50 estados dos EUA. Enquanto isso, a Corporação Chinesa de Ciência e Indústria Aeroespacial Ltda. (CASC) planeja usar o blockchain para gerenciar bilhões de faturas. CoinDesk escreve que o Ministério de Economia e Finanças da Coréia do Sul está investindo US $ 880 milhões no desenvolvimento de tecnologias inovadoras.

Como a Bloomberg informou em 15 de agosto, as notas de bitcoins negociadas em bolsa com o dólar americano foram introduzidas na Nasdaq Stockholm. Esta é uma alternativa aos bitcoins ETF regulamentados, que todos estão cansados ​​de esperar pela aprovação da SEC.

A gigante da Internet JD.com apresentou uma plataforma blockchain para o setor corporativo, na qual aplicativos digitais podem ser usados ​​para rastrear faturas.

Em conclusão, pode-se dizer que aquele que corretamente determina onde o fundo é para bitcoin e Ether ficará mais rico!